由南京审计大学社会审计学院（中审学院）朱佳立老师、南京审计大学会计学院博士生赖才林及硕士生马琚、南京大学商学院硕士生黄松立合作撰写的论文《审计委员会履职对企业劳动收入份额的影响研究》发表于中文A1期刊《审计研究》2026年第2期。以下为文章主要内容：
提升劳动收入份额是实现由内需驱动的高质量增长、促进社会公平的微观基础与核心路径。党的二十届四中全会提出，“加大保障和改善民生力度，扎实推进全体人民共同富裕。促进高质量充分就业，完善收入分配制度”。提升劳动收入份额，优化收入分配格局，仍是我国经济调控的重要目标。企业作为国民财富创造与分配的关键主体，其内部收入分配机制至关重要。如何通过有效的公司治理机制提升劳动收入份额，不仅关系到企业内部和谐，也是构建“提低、扩中、调高”收入分配格局的内在要求。
破解企业内部分配难题，关键在于完善公司治理结构，建立起公平且可持续的价值创造与分享机制。审计委员会作为上市公司治理结构中的重要组成部分，其有效履职对提升企业治理水平、推动企业高质量发展具有深远意义。具体而言，有效的审计委员会监督能够抑制管理层的机会主义行为，确保薪酬契约基于真实的业绩信息执行，从而保障员工报酬的公平性；同时，它还能约束非生产性的资源浪费，做大企业内部分配的“蛋糕”，为提升劳动报酬创造可持续的价值基础。
论文利用2013—2023年上交所A股上市公司审计委员会履职报告文本数据，实证检验了审计委员会履职对劳动收入份额的影响。研究发现，审计委员会勤勉履职能够显著提升企业劳动收入份额。机制分析表明，这一效应主要通过保障企业内部分配的信息基础与优化企业资源配置效率两条路径来实现。进一步分析显示，这种治理红利在生产率较低、股权集中度较低以及非制造业企业中更为突出。
本文的边际贡献主要体现在以下三个方面：第一，打开了审计委员会履职过程的“黑箱”，将研究焦点从是否履职推向如何履职。通过分析反映监督活动的报告信息，本文构建审计委员会勤勉程度指标，从而推断审计委员会监督的实质性、主动性与过程完整性，弥补了现有文献在“过程—机制”研究方面的不足，为推动审计委员会治理研究深化提供了可行路径。第二，从收入分配效应这一非传统治理目标切入，探讨了审计委员会监督职能的外溢价值。以往研究多聚焦于审计委员会在提升会计信息质量、抑制盈余管理、防范财务风险等方面的作用，而本文研究发现审计委员会显著提升企业劳动收入份额的治理机制。这意味着现代公司治理机制在完成基本的投资者保护功能后，其效能可以且应当向更广泛的利益相关者价值平衡外溢。第三，本文构建了一个多维度、过程性的审计委员会履职综合测度指标，为刻画其如何履职提供了更全面、更直接的度量工具。不同于以往审计委员会研究主要关注结构特征或单一行为指标，本文创新性地整合了客观行为强度与文本反映的监督实质，合成综合履职指标。弥补了单一维度测量的局限，更能细致反映审计委员会投入的时间、覆盖的广度以及履职的主动性与深度，为推进公司治理领域从结构特征研究向行为过程研究深化提供了新的方法路径。